Nel mio report mensile uscito ieri ho parlato di Trawell Co una società che mi ha incuriosito molto. (Potete registrarvi qui)

Quello che mi ha colpito di più è la struttura del mercato di riferimento.

Trawell Co è il leader del mercato per volume d’affari. Gli altri due competitors internazionali sono :

  1. Secure Wrap 6,0%
  2. True Star 5,5

Trawell Co invece ha una quota del 8,2%.

Troviamo poi altre società “locali” con quote di mercato dal 1 al 3% e un 67% del mercato controllato da mini società sul territorio di riferimento.

Ora, con una ragionamento semplice, immaginiamo una società tecnologicamente e finanziariamente migliore rispetto ai fornitori locali, che decide di partecipare a gare bandite da aeroporti dove ancora non è presente. Potete facilmente capire che ha un’ottima possibilità di vincere la gara e aggiudicarsi le concessioni.

Inoltre come è successo nel 2018  con l’acquisizione di una competitors russa e di una Greca Trawell Co ha aumentato la sua quota di mercato e la sua presenza internazionale.

Continuerò a studiare la società e a cercare di prevedere una possibile evoluzione futura, poiché il prezzo attuale potrebbe essere davvero interessante per un investimento di lungo periodo.

I miei dubbi sono sull’utilità del business e sul suo mantenimento nel futuro.

Ma credo proprio che ci troviamo davanti ad una società che ha un probabile vantaggio competitivo.